在此之前，朝集使常常携带财物进入京城，到了春天将要返回时，大多会得到升迁；宋璟上奏，下令将所有携带的财物全部退回，以革除这种弊端。
这一年，朝廷设置剑南节度使，管辖益州、彭州等二十五州。
玄宗至道大圣大明孝皇帝上之下开元八年（庚申，公元七二零年）
春季正月丙辰日，左散骑常侍褚无量去世。正月辛酉日，唐玄宗命令右散骑常侍元行冲整理校对群书。
侍中宋璟痛恨那些犯了罪却仍然不停地妄自申诉的人，于是将他们全部交给御史台治罪。他对御史中丞李谨度说：“那些服罪后不再申诉的人，就释放他们；那些仍然不停地申诉的人，就暂且关押起来。” 因此很多人怨恨宋璟。恰逢天旱，出现了旱魃，艺人装扮成旱魃的样子在唐玄宗面前演戏，有人问旱魃：“你为什么要出来？” 旱魃回答说：“我是奉宰相的命令出来的。” 又问：“为什么？” 旱魃说：“有三百多个受冤枉的人，宰相将他们全部关押在监狱里，压制他们的申诉，所以我不得不出来。” 唐玄宗心里认为艺人说得有道理。当时宋璟与中书侍郎、同平章事苏颋建议严禁劣质钱币，江淮地区的劣质钱币尤其严重，宋璟任命监察御史萧隐之担任使者，负责收集劣质钱币。萧隐之办事严厉急躁，骚扰百姓，怨言满路，唐玄宗于是将萧隐之贬官。正月辛巳日，唐玄宗罢免宋璟为开府仪同三司，苏颋为礼部尚书。任命京兆尹源乾曜为黄门侍郎，并州长史张嘉贞为中书侍郎，两人都担任同平章事。于是朝廷放宽了对钱币的禁令，劣质钱币再次流通。
二月戊戌日，皇子李敏去世，追立为怀王，谥号为哀。
二月壬子日，唐玄宗下令，认为劳役没有比军府更繁重的了，百姓一旦成为卫士，六十岁才能免除兵役，应当缩短服役年限，让百姓轮流担任。
夏季四月丙午日，唐玄宗派遣使者前往乌长国、骨咄国、俱位国，授予他们国王册命。这三个国家都在大食的西面，大食想要引诱他们背叛唐朝，三个国家没有听从，所以唐玄宗对他们加以褒奖。
五月辛酉日，朝廷重新设置十道按察使。
五月丁卯日，唐玄宗任命源乾曜为侍中，张嘉贞为中书令。
源乾曜上书说：“形势重要的家族成员大多担任京官，导致有才能的士人被埋没在地方。臣的三个儿子都在京城任职，请陛下将其中两人外放为地方官。” 唐玄宗采纳了他的建议。于是颁布制书，称赞源乾曜的公正无私，命令文武官员向他学习，于是外放任职的官员有一百多人。
张嘉贞处理政务精明干练，但性情刚躁，刚愎自用。中书舍人苗延嗣、吕太一、考功员外郎员嘉静、殿中侍御史崔训都是张嘉贞引荐的，张嘉贞常常与他们商议政务。这四个人很有权势，当时的人说：“令公四俊，苗、吕、崔、员。”
六月，瀍水、谷水泛滥成灾，淹没了将近两千人。
突厥投降户仆固都督勺磨以及劶械部落的人分散居住在受降城附近，朔方大使王晙说他们暗中勾结突厥，图谋攻陷军城，于是秘密上奏，请求诛杀他们。王晙引诱勺磨等人在受降城赴宴，埋伏士兵将他们全部杀死，河曲地区的投降户几乎被斩尽杀绝。拔曳固、同罗等部落居住在大同军、横野军附近，听到这个消息后都非常恐惧。秋季，并州长史、天兵节度大使张说率领二十名骑兵，手持符节前往这些部落安抚慰问，并且在他们的帐篷中住宿。副使李宪认为胡人的情况难以信任，派人骑马送信阻止他。张说回信说：“我的肉不是黄羊，一定不怕被吃掉；我的血不是野马血，一定不怕被刺破。士人在危难时刻献出生命，这正是我为国效死的时刻。” 拔曳固、同罗等部落因此得以安定。
冬季十月辛巳日，唐玄宗前往长春宫；十月壬午日，在下属邽县打猎。
唐玄宗限制诸王的行动，不让他们与群臣交往勾结。光禄少卿驸马都尉裴虚己与岐王李范一起宴饮游乐，并且私下携带谶纬书籍；十月戊子日，唐玄宗将裴虚己流放到新州，让他与公主离婚。万年县尉刘庭琦、太祝张谔多次与李范饮酒赋诗，唐玄宗将刘庭琦贬为雅州司户，张谔贬为山茌县丞。然而唐玄宗仍然像以前一样对待李范，对身边的人说：“我兄弟之间自然没有隔阂，只是那些奔走钻营的人强行依附罢了。我终究不会因为这件事责怪兄弟。” 唐玄宗曾经生病，薛王李业的妃子的弟弟内直郎韦宾与殿中监皇甫恂私下议论吉凶祸福；事情被发觉后，韦宾被杖打致死，皇甫恂被贬为锦州刺史。李业与妃子惶恐不安，等待治罪，唐玄宗走下台阶，握住李业的手说：“我如果有猜忌兄弟的心思，天地不容。” 立即与他们宴饮，并且安慰妃子，让她恢复原位。
十一月乙卯日，唐玄宗返回京城长安。
十一月辛未日，突厥侵犯甘州、凉州等州，击败河西节度使杨敬述，劫掠契苾部落后离去。在此之前，朔方大总管王晙上